自今年以來(lái)，在硅料的帶動(dòng)下，整個(gè)光伏產(chǎn)業(yè)鏈都在不斷提價(jià)。但經(jīng)歷了幾個(gè)月的猛漲之后，自3月份開(kāi)始，光伏玻璃的價(jià)格開(kāi)始“跌跌不休”，目前較高峰時(shí)期的跌幅超40%，在整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈中獨(dú)自“掉隊(duì)”。
光伏玻璃價(jià)格的下降，漸漸達(dá)到企業(yè)的利潤(rùn)底線，部分老舊小型窯爐經(jīng)營(yíng)壓力增加，另一方面，有多家龍頭企業(yè)宣布擴(kuò)產(chǎn)，也有新玩家進(jìn)入這一行業(yè)，企業(yè)間分化程度擴(kuò)大，行業(yè)洗牌加速，也讓持續(xù)處于上漲行情的光伏產(chǎn)業(yè)鏈“松了一口氣”。
從瘋狂上漲到“跌跌不休”
曾經(jīng)瘋狂上漲的光伏玻璃，近幾個(gè)月開(kāi)始一路狂跌。從光伏玻璃3.2mm鍍膜的價(jià)格變化，可以窺見(jiàn)行業(yè)近幾個(gè)月來(lái)的波動(dòng)曲線。
PV Infolink提供的數(shù)據(jù)顯示，光伏玻璃3.2mm鍍膜自2020年7月底開(kāi)始啟動(dòng)，價(jià)格從24元/平米上漲至年末的43元/平米，漲幅約79.17%，從2021年3月開(kāi)始，光伏玻璃的價(jià)格從頂端開(kāi)始下滑，這一品種的光伏玻璃價(jià)格降為40元/平米，4月底價(jià)格已經(jīng)降到了26元/平米。
6月第二周最新的數(shù)據(jù)顯示，光伏玻璃3.2mm鍍膜的價(jià)格已經(jīng)降到了23元/平米，跌回了上一年價(jià)格啟動(dòng)之前的水平線，相較高峰期跌去了46.51%。光伏玻璃2.0mm鍍膜的最新價(jià)格為19元/平米，相比最高峰時(shí)期的35元/平米跌去了45.71%。
上游原材料價(jià)格持續(xù)上漲引發(fā)的行業(yè)形勢(shì)變化，是光伏玻璃價(jià)格向下的重要原因。卓創(chuàng)資訊光伏分析師王帥告訴記者，春節(jié)過(guò)后，硅料價(jià)格連續(xù)上調(diào)，目前組件中主要組成部分電池片成本偏高，組件廠家利潤(rùn)空間壓縮明顯，導(dǎo)致開(kāi)工率偏低，對(duì)玻璃需求存利空影響，部分玻璃廠家?guī)齑嬖黾忧疤嵯拢瑑r(jià)格連續(xù)回落。
光伏玻璃分析師高玲在接受》記者采訪時(shí)也表示，光伏玻璃降價(jià)主要為了刺激下游組件廠商拿貨。在年初期間，組件廠商受硅料暴漲原因，開(kāi)工率遲遲提不上來(lái)，對(duì)玻璃的需求量并不大，導(dǎo)致各玻璃廠庫(kù)存積壓嚴(yán)重，才有了后來(lái)的玻璃價(jià)格“大跳水”。
除了行業(yè)需求降低以外，光伏玻璃價(jià)格下降還受到了多方面因素的影響。高玲分析，光伏玻璃的降價(jià)也是老玩家限制新玩家涌入的手段之一，降價(jià)后的光伏玻璃很好地保證了龍頭企業(yè)較高的市場(chǎng)占有率。
在光伏產(chǎn)業(yè)鏈中獨(dú)自“逆行”
當(dāng)前，整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格的普遍上漲，是因?yàn)楣夥袠I(yè)的原料源頭——硅料呈現(xiàn)暴漲趨勢(shì)，硅料帶動(dòng)硅片漲，硅片帶動(dòng)組件漲，進(jìn)而引發(fā)了一連串的漲價(jià)潮。
中國(guó)有色金屬工業(yè)協(xié)會(huì)硅業(yè)分會(huì)的數(shù)據(jù)顯示，6月第二周，國(guó)內(nèi)單晶復(fù)投料價(jià)格區(qū)間在20.8-22.1萬(wàn)元/噸，成交均價(jià)為21.72萬(wàn)元/噸，周環(huán)比漲幅為0.18%;單晶致密料價(jià)格區(qū)間在20.5-21.9萬(wàn)元/噸，成交均價(jià)為21.34萬(wàn)元/噸，周環(huán)比漲幅為0.14%。
但是，在今年光伏產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格“齊步走”的當(dāng)下，獨(dú)獨(dú)光伏玻璃的價(jià)格在近期急轉(zhuǎn)直下，中途掉隊(duì)。究其原因，是因?yàn)楣夥Ａг谡麄€(gè)光伏產(chǎn)業(yè)鏈中分量并不重，在價(jià)格高企的情況下，剛需采貨是當(dāng)前組件商的基本操作。
王帥分析，光伏玻璃是組件的輔材之一，目前占比約6%-7%，硅材料價(jià)格大幅上漲，導(dǎo)致組件廠開(kāi)工率下滑，需求支撐不足。鑒于2020年末較好行情，光伏玻璃新增產(chǎn)能補(bǔ)入較大，供需錯(cuò)配。
至于未來(lái)光伏玻璃的價(jià)格走勢(shì)，高玲分析，當(dāng)前光伏玻璃的價(jià)格已經(jīng)觸及玻璃廠商成本線，行業(yè)利潤(rùn)也回歸合理范圍，預(yù)計(jì)短期內(nèi)光伏玻璃價(jià)格暫穩(wěn)。
價(jià)格下跌引發(fā)行業(yè)洗牌
在去年價(jià)格瘋狂上漲的前提下，今年上半年多家龍頭生產(chǎn)商在上半年紛紛擴(kuò)大產(chǎn)能，包括信義光能、福萊特、中電彩虹均發(fā)布了擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃。
但在今年3月份價(jià)格進(jìn)入下降通道之后，光伏玻璃價(jià)格漸漸達(dá)到企業(yè)的利潤(rùn)底線，行業(yè)的分化程度在擴(kuò)大。王帥表示，短期來(lái)看，受限于電池片價(jià)格較高，玻璃需求難有明顯增加，仍有部分企業(yè)讓利吸單。較低玻璃價(jià)格前提下，部分企業(yè)已處于低利潤(rùn)甚至負(fù)利潤(rùn)水平，部分老舊小型窯爐經(jīng)營(yíng)壓力增加，可能會(huì)加速其退市步伐。
另一方面，市場(chǎng)上又有旗濱集團(tuán)、德力股份、平煤神馬、河南投資集團(tuán)等新的企業(yè)加入了光伏玻璃的大軍。玻璃大王福耀玻璃1月份發(fā)布公告稱，擬增發(fā)不超過(guò)1.01億H股，募集資金用于開(kāi)拓光伏玻璃業(yè)務(wù)、補(bǔ)充營(yíng)運(yùn)資金等。旗濱集團(tuán)在4月底公布，將投資新建1200t光伏玻璃生產(chǎn)線項(xiàng)目，總投資13.35億元。隨著中小企業(yè)的淘汰和諸多新勢(shì)力加入戰(zhàn)局，光伏玻璃行業(yè)的格局或?qū)l(fā)生改變。
雖然光伏玻璃的價(jià)格有所回落，但市場(chǎng)對(duì)于行業(yè)前景普遍看好。高玲分析，盡管現(xiàn)在光伏玻璃行情一般，但是從長(zhǎng)期來(lái)看，在碳中和的背景下，清潔能源對(duì)化石能源的替代是大勢(shì)所趨，光伏行業(yè)有很好的成長(zhǎng)性，光伏玻璃作為光伏組件必不可少的輔材，未來(lái)可期。
